一个保险引来“八方诸侯”——“保险+期货”靶向低收入农民脱贫攻坚
发布时间：2018-04-20 09:00:46 作者：李敬伟 来源：中国保险报网
□特约记者 李敬伟
“‘保险+期货’很管用，俺在2018年可以甩开膀子种大豆啦！”说这话的是辽宁省庄河市青堆镇牌坊村的大豆种植户刘传恩。虽说2017年种植的130亩大豆，期货保险仅赔偿了1300余元，但脑筋灵活的刘传恩看出了这里的门道——“自然灾害轻，大豆减产程度小，期货保险理赔自然就少，咱心里也不会打鼓。反之，一旦遇到个大灾年，咱也不会忙里着慌的，到时候期货保险就能派上大用场了！”
塔岭镇隈子村村民组长张广荣联合20多户种植户种植了300多亩玉米和50多亩大豆，由于当初对“保险+期货”大豆保险半信半疑，这个合伙农户组织仅尝试投保了20亩。
“我们没有接住天上掉下的馅饼！”张广荣有些懊悔。
张广荣是名预备党员，再有几个月就转正了。“党的十九大开得好，习近平总书记不忘我们隈子村这样的低收入农民，想着法子让我们赶早儿脱贫奔小康，原来种玉米有政策性大田（自然风险）保险，现在大豆也给上了大田和期货（价格）‘双保险’，这是新时代、新气象，党、政、企业齐心发力新作为啊！”张广荣对十九大精神有自己切身的理解。
这是不久前，在大连庄河市人保财险“保险+期货”保险产品赔付仪式及培训班现场，两位大豆种植户跟《中国保险报》特约记者掏的心窝子话。
习近平总书记在党的十九大报告中强调，农业农村农民问题是关系国计民生的根本性问题，必须始终把解决好“三农问题”作为全党工作重中之重。“党的十九大报告提出，‘让贫困人口和贫困地区同全国一道进入全面小康社会是我们党的庄严承诺’，这让大连保险业继续行进在保险创新的道路上。”大连保监局局长蔡兴旭表示。
真正实现衍生品金融扶贫、精准扶贫
2017年7月，为落实党中央脱贫攻坚战略部署，加大保险助推脱贫攻坚步伐，大连保监局联合人保财险、大商所和庄河市政府（大连超过一半的低收入村在庄河），面向庄河市1.7万低收入种植户实施保险定向产业扶贫。由人保财险提供“保险+期货”产品，大商所则通过建信期货公司无偿提供200万元，用于扶持上述低收入种植户投保“保险+期货”。
对发达国家“保险+期货”有深入研究的全球风险协会认证金融风险管理师杨怡然博士，在庄河“保险+期货”大豆种植赔付及培训现场告诉记者，“‘保险+期货’项目通过农业保险产品与期货、期权金融衍生品的结合，通过资本市场的手段，将农产品的价格风险转嫁给金融衍生品市场的其他参与者，真正实现了衍生品金融扶贫、精准扶贫的政治责任和服务实体经济的使命担当。”
“此次针对庄河低收入地区的‘保险+期货’，以大豆1.3万吨、保险期限4个月为例，此次保险设计方案比照大商所豆-1801期货合约，保险价格为3810元/吨。如2017年8月24日（含）至11月24日（含）的每一交易日豆-1801期货合约的收盘价的算术平均价低于3810元/吨，保险公司就进行差额赔付，即如果最后的算术平均价格为3758元/吨，保险公司就向种植农户每吨赔付52元，这个承保项目最终赔付给种植户67.6万余元。”杨怡然说。
在现场培训提问环节，有个年轻的种植户向杨怡然提问：“保险+期货”为什么不是按照保险到期日的收盘价为赔付依据，反而是根据一定期限内收盘价的算术平均价作为赔付的基准价格？
听到新时代农民能提出这样专业的问题，杨怡然反而有些兴奋：“这样做有两大益处，一是保险在结算时不容易受到市场可能存在的人为操作影响；二是因为标的资产价格在一段时间内的平均值的变动比时点价格的波动要小，减少了波动率风险，是一种便宜的对冲周期性现金流的保险产品……”
“日常，农业保险承担的风险不会凭空消失，而是由保险公司将其集中起来统一管理。其中产量风险需要通过传统的保险机制以及政府补贴和再保险的方式解决，而价格风险则更适合于利用衍生工具在资本市场进行对冲，从而提高补贴效率，减轻财政负担。期权恰好可以为此提供一种更灵活、更安全、更高效的对冲工具。”杨怡然担心种植户不好理解又讲解了一下。
在被问及欧美尤其是美国农业保险相关现状时，杨怡然说，美国政府对保险费用的补贴比例基本维持在60%的水平，不同险种的补贴亦有不同。以基础性保险（主要是自然灾害险）为例，政府通常会全额补贴以提供农民最基本的保障。而附加性保险（主要可以分为价格保险、产量保险和收入保险三大类），政府只提供部分补贴。对于一般性的商业保险，政府是不予补贴的。
看着“保险+期货”培训现场种植户与“期货博士”你来我往的热乎劲儿，负责庄河市农发局扶贫工作的副局长都兴日不禁大生感慨：“原有的大田保险管天灾（产量风险），现在的‘保险+期货’管市场（价格风险），一个保险引来‘八方诸侯’，一个科技扶贫项目招来这么多政府部门和跨界金融专家踊跃参与，低收入的农村和农民就需要这样的帮扶！这才是地地道道的真扶贫和万众一心的新作为啊！ ”
这位每天满脑子琢磨着脱贫项目的农口干部此时难以抑制自己兴奋的心情。
不负新时代 “保险+期货”创新没有尾声
日前，由大连保监局协调、大商所支持，华信期货与中华联合财险大连分公司联合开展的大连地区首个玉米期货价格保险试点项目（大商所C1801期货合约）完成理赔，理赔对象涵盖大连普兰店地区的97个玉米种植大户，理赔金额54.12万元。
“刚开始听到这个项目时还有点顾虑，担心合同约定不能兑现，但想到保险公司和期货公司都是正规的金融机构，觉得还是应该信任他们，现在果然顺利理赔了。”在当天举行的玉米“保险+期货”理赔仪式上，普兰店大刘家镇南区村农民刘文双告诉记者，“俺农民就喜欢这管用的保险，我以后还要继续投保。”刘文双参保了813亩玉米，得到了近万元保费补偿。
蔡兴旭表示，2018年1月2日，《中共中央 国务院关于实施乡村振兴战略的意见》提出，要“把更多金融资源配置到农村经济社会发展的重点领域和薄弱环节”，要“深入推进农产品期货期权市场建设，稳步扩大‘保险+期货’试点，探索‘订单农业+保险+期货（权）’试点。”作为国内“保险+期货”首个创新试点地区，大连保险业将积极贯彻十九大及《中共中央 国务院关于实施乡村振兴战略的意见》精神及要求，以时不我待和奋发有为的进取精神，在深度和广度上拓宽“保险+期货”在扶贫攻坚及乡村振兴战略伟大事业中的应用空间，为让更多低收入地区农民早日步入小康，作出持续不断的探索和努力！
“‘保险+期货’创新始终在路上！” 蔡兴旭充满信心地说。
□特约记者 李敬伟
“‘保险+期货’很管用，俺在2018年可以甩开膀子种大豆啦！”说这话的是辽宁省庄河市青堆镇牌坊村的大豆种植户刘传恩。虽说2017年种植的130亩大豆，期货保险仅赔偿了1300余元，但脑筋灵活的刘传恩看出了这里的门道——“自然灾害轻，大豆减产程度小，期货保险理赔自然就少，咱心里也不会打鼓。反之，一旦遇到个大灾年，咱也不会忙里着慌的，到时候期货保险就能派上大用场了！”
塔岭镇隈子村村民组长张广荣联合20多户种植户种植了300多亩玉米和50多亩大豆，由于当初对“保险+期货”大豆保险半信半疑，这个合伙农户组织仅尝试投保了20亩。
“我们没有接住天上掉下的馅饼！”张广荣有些懊悔。
张广荣是名预备党员，再有几个月就转正了。“党的十九大开得好，习近平总书记不忘我们隈子村这样的低收入农民，想着法子让我们赶早儿脱贫奔小康，原来种玉米有政策性大田（自然风险）保险，现在大豆也给上了大田和期货（价格）‘双保险’，这是新时代、新气象，党、政、企业齐心发力新作为啊！”张广荣对十九大精神有自己切身的理解。
这是不久前，在大连庄河市人保财险“保险+期货”保险产品赔付仪式及培训班现场，两位大豆种植户跟《中国保险报》特约记者掏的心窝子话。
习近平总书记在党的十九大报告中强调，农业农村农民问题是关系国计民生的根本性问题，必须始终把解决好“三农问题”作为全党工作重中之重。“党的十九大报告提出，‘让贫困人口和贫困地区同全国一道进入全面小康社会是我们党的庄严承诺’，这让大连保险业继续行进在保险创新的道路上。”大连保监局局长蔡兴旭表示。
真正实现衍生品金融扶贫、精准扶贫
2017年7月，为落实党中央脱贫攻坚战略部署，加大保险助推脱贫攻坚步伐，大连保监局联合人保财险、大商所和庄河市政府（大连超过一半的低收入村在庄河），面向庄河市1.7万低收入种植户实施保险定向产业扶贫。由人保财险提供“保险+期货”产品，大商所则通过建信期货公司无偿提供200万元，用于扶持上述低收入种植户投保“保险+期货”。
对发达国家“保险+期货”有深入研究的全球风险协会认证金融风险管理师杨怡然博士，在庄河“保险+期货”大豆种植赔付及培训现场告诉记者，“‘保险+期货’项目通过农业保险产品与期货、期权金融衍生品的结合，通过资本市场的手段，将农产品的价格风险转嫁给金融衍生品市场的其他参与者，真正实现了衍生品金融扶贫、精准扶贫的政治责任和服务实体经济的使命担当。”
“此次针对庄河低收入地区的‘保险+期货’，以大豆1.3万吨、保险期限4个月为例，此次保险设计方案比照大商所豆-1801期货合约，保险价格为3810元/吨。如2017年8月24日（含）至11月24日（含）的每一交易日豆-1801期货合约的收盘价的算术平均价低于3810元/吨，保险公司就进行差额赔付，即如果最后的算术平均价格为3758元/吨，保险公司就向种植农户每吨赔付52元，这个承保项目最终赔付给种植户67.6万余元。”杨怡然说。
在现场培训提问环节，有个年轻的种植户向杨怡然提问：“保险+期货”为什么不是按照保险到期日的收盘价为赔付依据，反而是根据一定期限内收盘价的算术平均价作为赔付的基准价格？
听到新时代农民能提出这样专业的问题，杨怡然反而有些兴奋：“这样做有两大益处，一是保险在结算时不容易受到市场可能存在的人为操作影响；二是因为标的资产价格在一段时间内的平均值的变动比时点价格的波动要小，减少了波动率风险，是一种便宜的对冲周期性现金流的保险产品……”
“日常，农业保险承担的风险不会凭空消失，而是由保险公司将其集中起来统一管理。其中产量风险需要通过传统的保险机制以及政府补贴和再保险的方式解决，而价格风险则更适合于利用衍生工具在资本市场进行对冲，从而提高补贴效率，减轻财政负担。期权恰好可以为此提供一种更灵活、更安全、更高效的对冲工具。”杨怡然担心种植户不好理解又讲解了一下。
在被问及欧美尤其是美国农业保险相关现状时，杨怡然说，美国政府对保险费用的补贴比例基本维持在60%的水平，不同险种的补贴亦有不同。以基础性保险（主要是自然灾害险）为例，政府通常会全额补贴以提供农民最基本的保障。而附加性保险（主要可以分为价格保险、产量保险和收入保险三大类），政府只提供部分补贴。对于一般性的商业保险，政府是不予补贴的。
看着“保险+期货”培训现场种植户与“期货博士”你来我往的热乎劲儿，负责庄河市农发局扶贫工作的副局长都兴日不禁大生感慨：“原有的大田保险管天灾（产量风险），现在的‘保险+期货’管市场（价格风险），一个保险引来‘八方诸侯’，一个科技扶贫项目招来这么多政府部门和跨界金融专家踊跃参与，低收入的农村和农民就需要这样的帮扶！这才是地地道道的真扶贫和万众一心的新作为啊！ ”
这位每天满脑子琢磨着脱贫项目的农口干部此时难以抑制自己兴奋的心情。
不负新时代 “保险+期货”创新没有尾声
日前，由大连保监局协调、大商所支持，华信期货与中华联合财险大连分公司联合开展的大连地区首个玉米期货价格保险试点项目（大商所C1801期货合约）完成理赔，理赔对象涵盖大连普兰店地区的97个玉米种植大户，理赔金额54.12万元。
“刚开始听到这个项目时还有点顾虑，担心合同约定不能兑现，但想到保险公司和期货公司都是正规的金融机构，觉得还是应该信任他们，现在果然顺利理赔了。”在当天举行的玉米“保险+期货”理赔仪式上，普兰店大刘家镇南区村农民刘文双告诉记者，“俺农民就喜欢这管用的保险，我以后还要继续投保。”刘文双参保了813亩玉米，得到了近万元保费补偿。
蔡兴旭表示，2018年1月2日，《中共中央 国务院关于实施乡村振兴战略的意见》提出，要“把更多金融资源配置到农村经济社会发展的重点领域和薄弱环节”，要“深入推进农产品期货期权市场建设，稳步扩大‘保险+期货’试点，探索‘订单农业+保险+期货（权）’试点。”作为国内“保险+期货”首个创新试点地区，大连保险业将积极贯彻十九大及《中共中央 国务院关于实施乡村振兴战略的意见》精神及要求，以时不我待和奋发有为的进取精神，在深度和广度上拓宽“保险+期货”在扶贫攻坚及乡村振兴战略伟大事业中的应用空间，为让更多低收入地区农民早日步入小康，作出持续不断的探索和努力！
“‘保险+期货’创新始终在路上！” 蔡兴旭充满信心地说。
